今年1－3月，雲南省銀行業金融機構繼續執行穩健的貨幣政策，緊緊圍繞省委省政府的工作部署，積極應對經濟下行壓力，著力服務實體經濟，金融運行保持平穩。相關問卷調查顯示，目前宏觀經濟總體偏冷，但部分監測指標顯示我省經濟出現積極變化。現將有關情況通報如下：

一、一季度雲南省金融運行總體平穩

1－3月雲南省金融運行呈現以下特徵：存款增長乏力，貸款平穩增長，信貸支援重點突出，不同類型金融機構信貸投放出現分化；表外融資持續萎縮，跨境人民幣結算業務開局良好。

（一）各項存款增長乏力

受存款類指標考核政策放鬆，工業企業盈利下滑等因素影響，各項存款增長乏力。截至3月末，雲南省金融機構本外幣各項存款餘額25447.05億元，同比增長9.85%，較年初增加242.49億元，同比少增327.84億元。目前，部分股份制商業銀行已經取消對存款指標的考核，國有商業銀行對於存款類指標的考核也明顯弱化，金融機構季末主動沖時點積極性明顯下降。一季度存款的增量主要源於地方債發行等擾動因素，旬報數據顯示，截至3月20日，存款較年初負增長200億元，但隨著3月21日地方債的發行，僅3月下旬的10天時間，即新增存款406億元，地方政府債務發行對存款的擾動明顯加大。

（二）各項貸款增長平穩

截至3月末，全省金融機構本外幣各項貸款餘額21850.24億元，同比增長12.42%，比年初新增607.67億元，同比少增183.71億元，其中，人民幣各項貸款餘額21486.19億元，同比增長12.49%，比全國增幅低2.24個百分點，增速居全國第23位、西部12省市區第9位，增速低於上年末3.43個百分點。

從貸款增速看，除政策性銀行貸款增速高於上年同期外，其餘類型金融機構貸款增速均低於上年同期水平。從貸款增量看，全國性中小型銀行貸款少增較多，同比少增90.61億元，反映出全國性中小型銀行的貸款投放收縮較為明顯。究其原因：一是地方債發行置換的影響。今年3月份，我省利用地方債置換貸款186.9億元，如將此因素還原，貸款增速實際達13.38%；二是部分大型企業主動調整資產負債結構，用低成本融資歸還銀行貸款，此外，部分中小型企業處於控制財務成本的考慮，也存在提前歸還銀行貸款的情況；三是有效信貸需求不足，重點投資項目前期工作滯後，準備不夠充分，規劃、用地、環評等無法達到銀行的放款條件。新興產業發展滯後，尚未形成新的經濟增長點。四是銀行的風險偏好下降，對民營及中小企業的貸款門檻提高。

（三）信貸投放集中度上升

中長期貸款比重上升。全省各銀行業金融機構切實加大對全省重點項目、重點行業、重點企業和產業園區的金融支援。全省金融機構中長期貸款餘額13907.92億元，同比增長12.50%，略高於全部各項貸款增速，比年初新增419.58億元，其中，固定資產貸款同比增長13.66%，比全部各項貸款增速高1.24個百分點，為省內重大項目的開工建設提供了有力的資金支援。

貸款集中度有所提高。銀行信貸在區域、行業、企業的集中度均有不同程度的提高。從區域分布看，信貸資源向昆明進一步集中，一季度，昆明市的新增貸款佔比達63%，較上年末提高6.3個百分點；從行業分布看，一季度，交通運輸、倉儲和郵政業新增貸款235.1億元，佔比[1]達56.9%，較上年末大幅提高36.6個百分點，信貸對交通網建設及運輸業的支援力度明顯增強，符合我省大力推動“五網”建設的需要。此外，在20個行業門類中有16個行業門類貸款同比少增。第二產業貸款同比少增273.2億元，其中製造業和採礦業貸款分別少增160億元和108.2億元，累計同比少增268.2億元。製造業和採礦業是中小企業和民營企業較為集中的兩個行業，受經濟下行周期影響較大，企業經營普遍比較困難，虧損嚴重，貸款條件下降，加上銀行的風險偏好下降，對民營企業和中小企業的貸款門檻提高，其獲貸難度大幅增加。

（四）表外融資持續萎縮

2016年以來，全省表外融資繼續下滑。截至2月末，全省表外融資負增長118.1億元，同比少增136.4億元，延續了2015年以來表外融資大幅萎縮的態勢。其中，委託貸款增長較快，新增132.1億元，同比多增97.2億元；信託貸款大幅減少，負增長112.1億元，同比少增169.1億元；未貼現的銀行承兌匯票負增長138.1億元，同比少增64.5億元。信託貸款和未貼現的銀行承兌匯票是拉低表外融資規模的主要因素。

（五）跨境人民幣結算業務開局良好

一季度，我省金融和資本賬戶大幅逆差13.78億美元。其中，對外證券投資、對外借款支出快速增長，累計逆差9.82億美元，而上年同期為累計小幅順差。對外投資的大幅增長受益於雲南省人民幣國際投貸基金的有效推進，企業增持境外資產意願上升。一季度，跨境人民幣結算業務比重進一步提升，隨著採用人民幣結算政策限制減少，以及人民幣匯率雙向波動彈性的加大，涉外經濟主體更傾向於採用人民幣進行結算，避免匯率波動帶來的潛在損失。同時，得益於跨境人民幣雙向貸款、人民幣國際投貸基金、個人經常項目人民幣結算等創新業務發展，全省跨境人民幣結算業務呈現高速快增開局。一季度，全省跨境人民幣結算規模達221.57億元，同比增長為37.32%，人民幣跨境收支佔全部本外幣跨境收支的比重達45.34%，同比提升7.34個百分點，創下2011年以來同期結算比重的最高值。

（六）經濟運行顯現積極訊號

據我行對全省115個銀行高管和183戶企業進行的問卷調查顯示，企業家判斷宏觀經濟仍將繼續下行，銀行家宏觀經濟熱度指數和信心指數則連續兩季出現回升。一季度，企業家宏觀經濟熱度指數、信心指數分別為19.7%、41.0%，分別較上季下降1.1個、0.3個百分點，其中熱度指數已跌至曆史最低。銀行家宏觀經濟熱度指數、信心指數分別為18.8%、24.4%，分別較上季上升0.97個、1.4個百分點。近期宏觀調控部門延續積極財政政策和穩健貨幣政策，市場資金面充裕，雲南為穩增長、促投資出台了大量的政策措施和項目規劃，在這些預期因素影響下，銀行家相關指數率先回暖。

二、我行一季度主要工作措施

（一）落實好定向降准政策

根據人民銀行總行決定，一季度人民銀行昆明中心支行對2015年度轄內城市商業銀行、外資銀行的涉農貸款和小微企業貸款情況進行考核。自今年2月23日起，對符合宏觀審慎要求且“三農”或小微企業貸款達到一定比例的3家城市商業銀行實施定向降准。其中，2家城市商業銀行執行比同類機構正常標準低0.5個百分點的存款準備金率，1家城市商業銀行執行比同類機構正常標準低1.5個百分點的存款準備金率，對金融機構擴大“三農”和小微企業信貸投放的正向激勵作用得到發揮。同時，根據中國人民銀行總行決定，自3月1日起，按時下調全省法人金融機構存款準備金率0.5個百分點，保持金融機構流動性合理充裕，為實體經濟穩增長、調結構創造空間。

（二）做好扶貧再貸款發放準備

為貫徹落實黨中央、國務院關於脫貧攻堅的主要戰略部署，加大金融扶貧力度，引導地方法人金融機構擴大對貧困地區的信貸投放，降低融資成本，中國人民銀行總行於2016年3月23日決定設立扶貧再貸款。扶貧再貸款的發放對象為連片特困地區、國家扶貧開發工作重點縣，以及未納入上述範圍的省級扶貧開發工作重點縣轄內的農村商業銀行、農村合作銀行、農村信用社和村鎮銀行。扶貧再貸款具有兩個優勢：一是實行比支農再貸款更優惠的利率，目前一年期的利率為1.75%，而普通再貸款利率為2.75%，從而引導金融機構降低貧困地區扶貧貸款利率水平；二是累計展期次數最多達到4次，從而使扶貧再貸款的實際使用期限最長達到5年，為地方法人金融機構支援打贏脫貧攻堅戰提供期限較長資金來源。為做好扶貧再貸款業務開辦，人民銀行昆明中心支行已下達我省貧困地區扶貧再貸款限額27.83億元，要求貧困地區人民銀行根據實際需求，對符合條件的地方法人金融機構及時發放扶貧再貸款。

（三）房地產貸款新政有效執行

2月初，人民銀行和銀監會聯合發布了《關於調整個人房屋貸款政策有關問題的通知》（銀髮〔2016〕26號），對個人房屋貸款的首付款比例進行調整。人民銀行昆明中支通過雲南省市場利率定價自律機制召開工作會議，表決通過了雲南省個人房屋貸款首付款比例的執行標準，即：雲南省居民家庭首次購買普通房屋的商業性個人房屋貸款，最低首付款比例為20%；對擁有1套房屋且相應購房貸款未結清的居民家庭，為改善居住條件再次申請商業性個人房屋貸款購買普通房屋，最低首付款比例為30%。

據調查，我省銀行業金融機構均制定了對房貸新政的貫徹落實措施，按照政策要求合理確定貸款首付款比例。3月份，全省個人房屋貸款的平均首付款比例為35.8%，較1月份降低了0.2個百分點。

（四）強化金融支援扶貧開發力度

一季度，人民銀行昆明中支加大了金融支援扶貧開發的工作力度。一是制定出台了《雲南省金融支援脫貧攻堅實施方案》，提出了“十三五”期間金融扶貧的總體規劃，從金融扶貧服務體系建設、金融精準扶貧重點、保障措施、信貸投入規模等方面為金融扶貧提供明確指引，同時確定了2016年金融扶貧目標，細化量化了金融扶貧計劃的相關指標。二是督促地方法人金融機構制定並落實“十三五”時期金融扶貧的工作規劃和2016年的計劃。三是建立了由人民銀行昆明中支牽頭的金融精準扶貧的工作機制，相關部門每半年召開一次金融扶貧會議，同時根據需要不定期召開會議，建立金融精準扶貧資訊交流平台，強化金融扶貧工作的組織領導。